高杠桿投資的難題與對策(高杠桿資金)

高杠桿的妙處是可以以小博大，比如期權，有的末日論可以一天漲300倍。對于杠桿帶來暴利的貪婪導致大家對期貨和比特幣等無法自拔。針無兩頭尖，沒有任何東西是完美的，高杠桿帶來了暴利的機會，但是也帶來巨大的風險和投資恐懼感。

期貨就是這樣的玩意兒，期權十倍百倍乃至千倍的杠桿一方面讓大家看到了以小博大屌絲逆襲的一夜暴富的機會，也可以讓你一夜白頭，據說有一個富二代，一個月不到，做空熱卷虧了一個億。

最要命的是，期貨帶來的恐懼感！做股票的朋友也許概念，期貨一天跌10%足以可以將你全部自己爆倉，讓你的資金化為灰燼。對于習慣股票跌停的朋友，根本不算一個事，但是對于期貨投資者，一個跌停就是毀滅性打擊。所以，很多做股票的朋友，用做股票的習慣和思維去做期貨，三下五除二，就被期貨市場打得鼻青臉腫。根源在于大家對期貨高杠桿性的風險性重視不夠。

說到底，期貨最難的，不是買賣技巧，而是莊家利用其高杠桿性故意帶來大大漲大跌帶來的極端恐懼感，讓你崩潰的心態。如何解決這個問題。本人的觀點是：輕倉試錯風險最小化，做最壞爆倉打算。

第一、輕倉試錯準備爆倉是最好的方式，比如你低位抄底蘋果，你輕倉，在你可承受的心理范疇之內，爆倉也無所謂。這個時候，你就心態正常了。想想如果你投資一百萬，一個大跌6%，你損失60萬后，你的心態能平衡的了？如果你投資的不是100萬，你拿出100萬的10萬操作，即使大跌，也是虧6萬，你的心態自然無所謂了。

第二、期權輕試錯倉爆倉策略。有期權的最好買期權，特別是做買方期權，比如大家在前期暴漲的情況下做空鐵礦石，但是鐵礦石前期天天漲。如果你買期貨，肯定是爆倉無疑，但是如果你買的是看跌期權，即使前期曾經暴漲過10%足夠讓期貨爆倉，但是，后面的鐵礦石連續暴跌，可以讓你起死回生，因為大跌后，你的期權起死回生了。因為期權自帶固定止損功能，另外，期權有股票性質，暫時套住也不怕。前提是，在有效期之內，你的方向判斷是對的。當然，期權也可以采取輕倉試錯，盈利加倉的模式進行。

第三、雙向持倉期權對付黑天鵝策略。比如前期大宗商品開始大跌，這個時候你想做空，但是又不敢重倉，怕是假信號，如何辦？可以采取雙向持倉跨式期權策略：同時買入鐵礦石看漲期權和看跌期權，資金比例可以是10:3.假如方向是對的，鐵礦石連續暴跌，那么你的10萬看跌期權就可以賺30萬，當然你的三萬多單可能打水漂；但是假如不是大跌的，反而出現黑天鵝，是大漲的，那么十萬看跌虧掉了，但是，三萬看漲期權可能賺幾倍，基本上，3萬的看漲期權盈利差不多可以彌補10萬看跌期權的虧損。這個很重要，就是為了防止黑天鵝，可以采取10:3的跨式期權模式，將試錯成本最小化。

第四、做減法讓黑天鵝最小化策略：找到高勝率模型，找到高盈虧比模型。這個模型不管是短線日內的還是波段的，一定要做減法，做高勝率最佳模型。

第四、位置第一讓風險最小化原則：位置就是空間，位置就是風險控制點。你高位做多的風險大于收益，所以高位去做多，是要規避的，高位做多和低位做空是突破方法的常規手法，但是對于期貨這種高杠桿性的東西，建議最好先雙向持倉或輕倉試錯進行，否則的話，太高的杠桿風險幾次假突破足以讓你沒有玩下去的勇氣。同樣的，做空在低位也是一個問題，對于一般投資者來說，還是遠離的好！這種玩蹦極的高刺激的游戲你玩不起。所以堅持高位做空，低位做多，高拋低吸永遠都是對的。如果你非要高位空，低位做多怎么辦，我的建議是，主升浪區逢低做多，主跌浪區高位逢高做空。

第五、順勢而為風險最小化原則。順勢包括順大勢，比如周線MACD紅色做多，日線MACD紅色，那么可以30分鐘MACD紅色開倉做多，盡量用最大周期日線周期判斷趨勢方向，用小周期，甚至5分鐘周期去找買點，讓止損最小化。順勢可以用MACD顏色來判斷，也可以用大周期的K線顏色來判斷，比如周線藍色定主基調為做空。在日線也是藍色K的情況下，找5分鐘藍色K做空。用小周期找買點，就是為了解決風險最小化的問題。

說到底，有期權的盡量做期權，如果在拐點附近，最好做跨式期權，讓期權的股票性質來對付它；先開始以爆倉的心態輕倉試錯來勇敢面對期貨機構的恐怖洗盤打壓。前提是你的交易系統是正期望值的，是可以長期穩定盈利的。否則，該方法只能治標不治本。