歷年來房貸利率一覽表明細 (相比2009年，猛降至4.4%的房貸利率，還遠不是救市“歷史最低點”)

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“剛買完的朋友哭暈在新房里。”昨天下午，房貸利率降低的消息剛一出來，有人就發了這樣一條朋友圈。

根據央行的這份文件，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低于相應期限貸款市場報價利率（LPR）減20個基點。

目前，5年期以上LPR為4.6%。也就是說，首套房利率最低有可能降至4.4%。

這是什么概念？

辦公室里一位同事今年1月搖中的新房，3月網簽（首套房）。當時市場主流行情是5.85%，她想辦法搞了點關系，才拿到5.5%。

隨后貸款利率一路下降，目前市場上，首套房利率如果能做到4.9%或者4.8%，購房者早已欣喜若狂。

和他們相比，最慘的是搖中去年下半年那批紅盤潮的幸運兒，成為名副其實的“房貸站崗者”。

我有一個朋友，去年搖中了亞運村，10月中旬，他成為首批簽約者。

當時，首套房的房貸利率要6.2%，二套則是6.3%。

換句話說，考慮極端值，如果選擇等額還款法，貸100萬30年，6.2%和4.4%的月供，要差1100塊。

貸300萬的話，相當于每個月男生掉一部華為nova9pro，女生少買兩瓶SK-II神仙水。

不過，目前杭州多數銀行表示，因為政策剛剛出來，暫時還沒有調整利率的計劃，至于“何時調整”，要等進一步通知。

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央行罕見地在周末放此大招，或與剛剛公布的4月金融數據有關。

“知道差，沒想到這么差”，這是大多數專業機構，看到4月數據后的第一直觀反應。

以新增社融規模為例，一致預期是2.1萬億-2.2萬億，結果是8231億。

新增人民幣貸款，一致預期是1.5萬億左右，結果是645億。

最夸張的還是房貸，4月減少了605億元。

也就是說，整個4月份，老百姓還房貸的錢，要比借的還多。這在過去15年，只出現過兩次（上一次是今年2月）。

寧可把貸款還了，也不借錢，這是很多民眾當下最樸實的想法。

在這些想法的集體推動下，杭州部分銀行的提前還貸業務，甚至排起了隊。

“現在你來預約，最快要下個月才能還”。某國有大行負責房貸的人士說。

另一位商業銀行的信貸部經理則表示，現在提前還貸的業務量，比去年這個時候增加了不少。

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經濟學家凱恩斯提出過一個關于“流動性陷阱”的假設。

雖然他說的情況是在利率降到極低水平的前提下，但和當下的情形多少有點類似。

即：人們寧愿以現金或儲蓄的方式持有財富，也不愿意把這些財富以資本的形式作為投資，或者作為個人享樂的消費資料消費掉。

流動性有多關鍵，有一個著名案例：

一個游客路過小鎮，他走進一家旅館給了店主1000元現金，挑了一個房間。

上樓以后，店主拿這1000元給了對門的屠夫支付了這個月的肉錢；屠夫去養豬的農夫家里把欠的買豬款付清了，農夫還了飼料錢，飼料商販還清了賭債，賭徒趕緊去旅館還了房錢，這1000元又回到旅館店主手里。

可就在此時，游客下樓說房間不合適，拿錢走了。但是，全鎮的債務都還清了！

雖然經濟社會的債務和債權通常是多對多，不會像這樣一對一，但這個案例充分說明了錢流動起來的重要性。

但目前的金融數據顯示，無論是企業還是個人，都更愿意把錢放在銀行里。

4月份本外幣存款余額同比增長達到10.2%，人民幣存款同比多增加了8161億元。

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現在的情況是，顯然人們不愿意把錢投入股市。

滬深兩市目前的日成交量也就7、8千億，較成交活躍時的動輒破萬億有相當差距。

對于消費這件事，無論是主觀懈怠還是客觀限制，也沒那么積極。

有朋友剛去了一家杭州網紅的小龍蝦，以前動輒要排一個小時隊，現在隨到隨吃。他嫌不夠氛圍索性打了包。

國家統計局發布的數據顯示，3月份，社會消費品零售總額34233億元，同比下降3.5%。其中，除汽車以外的消費品零售額30560億元，下降3.0%（4月數據尚未發布）。

因此，此次首套房貸利率的大幅走低，被視作是樓市憑一己之力對抗整個“流動性陷阱”的標志。

對此，各方也表達了不同的觀點。

有人認為，LPR已經好幾個月沒有動了，央行的這番表態相當于打破了此前房貸利率不能低于LPR的規定，屬于重大利好。

也有人認為，還是熟悉的配方，但出來的速度太慢了。

還有人認為，這次央行的文件中，對于二套住房商業性個人住房貸款利率政策下限，仍按現行規定執行，這對改善一族完全沒有幫助。

他們拿“史上最友好”的2009年做比較，當時首套、二套利率都不足4.2%。如此看來，現行的房貸利率仍然有下降空間。

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對一件事的解讀，或許正是我們內心真實的、想要表達的對于這個世界的態度。

比如這次調整房貸利率，悲觀的人看到的是萬馬齊喑，樂觀的人卻覺得拐點將至。

這兩天恰逢第三屆清華五道口首席經濟學家論壇舉辦，眾多大佬集聚于此。在個別字眼和語句上，我們看到了他們的隱忍與克制，一如這個時代需要的顏色。

但無論如何，對于當下經濟的總體形勢，很多觀念是一致的。

其中一條就是，現在是非常時期，經濟秩序正在重建，雖然經典的貨幣政策也面臨挑戰，但穩住宏觀面不可動搖。

過去幾年，每一次樓市遇到危機，通過貨幣政策的刺激，總能化險為夷。

所以，對于我們每一個個體而言，下個月杭州調不調房貸利率，又或者什么時候能拿到更低的利率固然重要；

但更重要的，是要知道，房地產已經不是一年前那個被喊打喊殺的孩子了。它被呵護的程度，以及賦予的責任，恐怕要超過想象！