資產凈值標準差怎么算？你的資產凈值波動有多大？教你運用標準差計算資產風險

資產凈值標準差怎么算？

資產凈值標準差是一種衡量資產凈值波動性或風險的統計量。它表示資產凈值在一段時間內相對于其平均值的偏離程度。

計算公式：

σ = √(∑(Ri - μ)2 / n)

其中：

σ：資產凈值標準差

Ri：第 i 期資產凈值

μ：資產凈值平均值

n：觀察期數

步驟：

1. 計算資產凈值平均值： μ = ∑Ri / n

2. 計算每個時期相對于平均值的偏離： Di = Ri - μ

3. 平方每個偏離： Di2

4. 求所有平方偏離的和： ∑Di2

5. 除以觀察期數： ∑Di2 / n

6. 求平方根： √(∑Di2 / n)

衡量資產風險：

資產凈值標準差可以用來衡量資產風險：

高標準差：表示資產凈值波動較大，風險較高。

低標準差：表示資產凈值相對穩定，風險較低。

實例：

假設某資產凈值為：

[20, 22, 18, 19, 21]

計算標準差：

1. 平均值： μ = (20 + 22 + 18 + 19 + 21) / 5 = 20

2. 偏離： D1 = 20 - 20 = 0, D2 = 22 - 20 = 2, D3 = 18 - 20 = -2, D4 = 19 - 20 = -1, D5 = 21 - 20 = 1

3. 平方偏離： D12 = 0, D22 = 4, D32 = 4, D42 = 1, D52 = 1

4. 總和： ∑D2 = 0 + 4 + 4 + 1 + 1 = 10

5. 除以觀察期數： 10 / 5 = 2

6. 標準差： σ = √2 = 1.41

因此，該資產凈值標準差為 1.41，表明該資產風險中等。