期權隱含波動率怎么計算？想知道期權隱含波動率如何計算嗎？

期權隱含波動率怎么計算？

期權隱含波動率是期權定價模型中的一個關鍵參數，反映了市場對標的資產未來波動幅度的預期。準確計算期權隱含波動率對于確定期權的合理價值至關重要。

計算方法：

期權隱含波動率可以通過以下公式計算：

```

σ = √((2 π C) / (K^2 T e^(-r T))) (S0 / K - 1)

```

其中：

σ：期權隱含波動率

C：期權價格

K：期權執行價格

T：期權到期時間（以年為單位）

r：無風險利率（以年利率表示）

S0：標的資產現價

步驟：

1. 輸入期權價格、執行價格、到期時間和無風險利率。

2. 計算方括號中的表達式：`(S0 / K - 1)`。

3. 將其平方，再乘以 `(2 π C)`。

4. 將結果除以 `(K^2 T e^(-r T))`。

5. 取該商的平方根，即可得到期權隱含波動率。

示例：

假設有一份歐式看漲期權，其價格為 5 美元，執行價格為 50 美元，到期時間為 6 個月，無風險利率為 5%。計算該期權的隱含波動率：

1. 方括號中的表達式：`(S0 / K - 1)` = (50 / 50 - 1) = 0

2. 平方后：0^2 = 0

3. 乘以 `(2 π C)`：0 (2 π 5) = 0

4. 除以 `(K^2 T e^(-r T))`：0 / (50^2 0.5 e^(-0.05 0.5)) = 0

5. 平方根：√0 = 0

因此，該期權的隱含波動率為 0。這表明市場預計標的資產在接下來的 6 個月中將沒有波動。